T — analisi (sperimentale)

1Volatilità — c'è un'occasione?

VolScore VolRadar · seduta 2026-10-16 apri in VolRadar ↗

-26 Condizioni neutrali ieri -35

−100 compra vol0vendi vol +100

Positioning · IV rank +35

VRP (z-score) -70

Term slope -55

Vol-of-vol -9

IV3030,1%

HV30 c-c39,6%

VRP-9,5 (-1,4σ)

IV rank67

IV trendstabile

settore+4

VolScore -26: Condizioni neutrali. Driver: VRP z-score -70 (-1.40σ), slope -55, positioning +35, vol-of-vol -9 (+0.18σ).

Strategia suggerita VolRadar riscontro storico ↗

Nessun setup con edge neutro rischio definito adeguatezza 20

VolScore -26: condizioni neutrali, niente segnale forte di vol. Meglio attendere una VRP piu' ricca (Sell) o un'IV piu' a sconto (Buy).

IV30 vs HV30 (6 mesi)

Term structure IV ATM · per scadenza

Skew · IV smile

IV implicita 30g (VolRadar/IBKR; dove manca, ATM dalle nostre catene) HV realizzata (30 gg, Yang-Zhang) Put OTM Call OTM IV/HV nel tempo · term structure per scadenza · smile IV per moneyness (25Δ RR > 0 ⇒ put più care, protezione cara)

2Dove mettere gli strike · open interest · prezzo · volume profile

Scadenza 30/10 11g 20/11 32g 15/01 88g IV 25,8% · ±1σ 21–27 · ±2σ 18–30 · catena del 19/10 ⚠ earnings 21/10 prima della scadenza

Open interest

Cono & EMA EMA 21/50/200 · VWAP

Volume profile

Flusso volumi — ultime 10 sedute cella = volume ÷ media 20gg precedente · WoW = questa settimana ÷ media 4 settimane

10/05	10/06	10/07	10/08	10/09	10/12	10/13	10/14	10/15	10/16	WoW
0.87×	0.87×	0.77×	0.95×	5.68×	1.30×	1.20×	1.26×	1.20×	1.09×	1.26×

Value area POC VAL VAH EMA 21 EMA 50 EMA 200 VWAP 21 Prezzo (rif.) Call OI Put OI Cono ±1σ/±2σ implicito (IV della scadenza) Cono dalla volatilità realizzata (tratteggio) /Vendute 30Δ · 16Δ Ali 10Δ · 5Δ LVN · nodo a basso volume Zona protetta (oltre 16Δ, ±1σ e muro OI) Strategia VolRadar: zona di profitto · ━ vendute · ┅ ali

Proposta dalla mappa · scadenza 15/01 vendute nella zona protetta, ali con |Δ| ≤ 6 · prezzi medi della catena del 19/10, 1 contratto

Put zona protetta ≤ 20,0 (16Δ 20 · VAL 21 · −1σ 21) → venduta 20 · ala 18

Call zona protetta ≥ 30,0 (16Δ 27 · muro OI 30 · VAH 25 · +1σ 27) → venduta 30 · ala 31

Alcuni prezzi sono stimati dall'IV (Black-Scholes): le quote serali della catena hanno spread troppo larghi per essere usate. Verificare bid/ask a mercato aperto.

strangle 20/30credito 27 $ pareggio 19,7 – 30,3 · perdita non limitata

iron condor 18/20/30/31 credito 15 $ perdita max 185 $ ROC 8% pareggio 19,9 – 30,1

Scala degli strike · scadenza 15/01 (88 gg) call sopra, put sotto · Δ e bid/ask dalla catena IBKR · "prob. OTM" ≈ 1 − |Δ|

tipo	strike	Δ	prob. OTM	distanza	σ	bid	ask	spread	OI	Δ OI	difese
call	32	+0,02	98%	+36,5%	+2,5	0,02	0,05	86%	11.584	—	muro OIVAH+1σ
call ▶ ala	31	+0,03	97%	+32,3%	+2,2	0,03	0,05	50%	402	—	muro OIVAH+1σ
call ala ▶ venduta	30	+0,04	96%	+28,0%	+1,9	0,03	0,07	80%	51.452	—	muro OIVAH+1σ
call ala	29	+0,06	94%	+23,7%	+1,7	0,07	0,14	67%	6.919	—	VAH+1σ
call ala	28	+0,10	90%	+19,5%	+1,4	0,07	0,15	73%	2.589	—	VAH+1σ
call venduta	27	+0,15	85%	+15,2%	+1,1	0,18	0,24	29%	24.608	—	VAH+1σ
call venduta	26	+0,22	78%	+10,9%	+0,8	0,26	0,35	30%	6.631	—	VAH
call	25	+0,32	68%	+6,7%	+0,5	0,50	0,58	15%	27.122	—	VAH
call	24	+0,45	55%	+2,4%	+0,2	0,79	0,96	19%	6.925	—
prezzo 23,44
put	23	-0,45	55%	-1,9%	-0,1	1,00	1,12	11%	2.809	—
put venduta	22	-0,32	68%	-6,1%	-0,5	0,60	0,70	15%	19.639	—
put venduta	21	-0,21	79%	-10,4%	-0,9	0,38	0,42	10%	11.782	—
put ▶ venduta	20	-0,13	87%	-14,7%	-1,3	0,12	0,32	91%	14.823	—	VAL−1σ
put ala	19	-0,09	91%	-18,9%	-1,7	0,12	0,17	34%	1.419	—	VAL−1σ
put ala ▶ ala	18	-0,06	94%	-23,2%	-2,1	0,02	0,15	153%	5.686	—	VAL−1σ
put ala	17	-0,04	96%	-27,5%	-2,5	—	0,27	—	3.137	—	VAL−1σ

Righe evidenziate: zona tipica delle vendute (|Δ| 14–32) e delle ali (|Δ| 3–11). In grigio gli strike poco trattabili: spread serale > 15% e open interest < 200 (le quote serali, catturate a mercato chiuso, da sole non bastano a giudicare). "Difese" = livelli già oltrepassati dallo strike: muro di OI della scadenza, bordo della value area, 1σ implicita. Più difese ha una venduta, più il prezzo deve faticare per raggiungerla. Strike in verde = nella zona protetta. Δ OI: disponibile quando l'archivio avrà due sedute di questa scadenza.

Livelli di prezzo e open interest

T

1Volatilità — c'è un'occasione?

2Dove mettere gli strike · open interest · prezzo · volume profile

3Fondamentali

Analisti · target e revisioni · yfinance, in tempo reale