USO

1Volatilità — c'è un'occasione?

VolScore VolRadar · seduta 2026-10-16 apri in VolRadar ↗

-12 Condizioni neutrali ieri -3

−100 compra vol0vendi vol +100

Positioning · IV rank -60

VRP (z-score) +28

Term slope -71

Vol-of-vol +100

IV3046,0%

HV30 c-c40,5%

VRP+5,5 (+0,6σ)

IV rank20

IV trendstabile

VolScore -12: Condizioni neutrali. Driver: VRP z-score +28 (+0.57σ), slope -71, positioning -60, vol-of-vol +100 (-2.89σ).

Strategia suggerita VolRadar riscontro storico ↗

Nessun setup con edge neutro rischio definito adeguatezza 20

VolScore -12: condizioni neutrali, niente segnale forte di vol. Meglio attendere una VRP piu' ricca (Sell) o un'IV piu' a sconto (Buy).

IV30 vs HV30 (6 mesi)

Term structure IV ATM · per scadenza

Skew · IV smile

IV implicita 30g (VolRadar/IBKR; dove manca, ATM dalle nostre catene) HV realizzata (30 gg, Yang-Zhang) Put OTM Call OTM IV/HV nel tempo · term structure per scadenza · smile IV per moneyness (25Δ RR > 0 ⇒ put più care, protezione cara)

2Dove mettere gli strike · open interest · prezzo · volume profile

Scadenza 30/10 11g 20/11 32g 15/01 88g IV 44,7% · ±1σ 142–185 · ±2σ 124–211 · catena del 19/10

Open interest

Cono & EMA EMA 21/50/200 · VWAP

Volume profile

Flusso volumi — ultime 10 sedute cella = volume ÷ media 20gg precedente · WoW = questa settimana ÷ media 4 settimane

10/05	10/06	10/07	10/08	10/09	10/12	10/13	10/14	10/15	10/16	WoW
0.53×	0.49×	0.49×	0.94×	0.47×	0.43×	0.65×	0.51×	0.83×	1.21×	0.67×

Value area POC VAL VAH EMA 21 EMA 50 EMA 200 VWAP 21 Prezzo (rif.) Call OI Put OI Cono ±1σ/±2σ implicito (IV della scadenza) Cono dalla volatilità realizzata (tratteggio) /Vendute 30Δ · 16Δ Ali 10Δ · 5Δ LVN · nodo a basso volume Zona protetta (oltre 16Δ, ±1σ e muro OI) Strategia VolRadar: zona di profitto · ━ vendute · ┅ ali

Proposta dalla mappa · scadenza 20/11 vendute nella zona protetta, ali con |Δ| ≤ 6 · prezzi medi della catena del 19/10, 1 contratto

Put zona protetta ≤ 141,7 (16Δ 145 · VAL 124 · −1σ 142) → venduta — · ala — (strike oltre la soglia senza IV nella catena)

Call zona protetta ≥ 184,6 (+1σ 185) → venduta — · ala — (nessuno strike della catena oltre la soglia)

Nessuna combinazione completa per questa scadenza (vedi il motivo accanto al lato): provare un'altra scadenza o tenere questo titolo fuori.

Scala degli strike · scadenza 20/11 (32 gg) call sopra, put sotto · Δ e bid/ask dalla catena IBKR · "prob. OTM" ≈ 1 − |Δ|

tipo	strike	Δ	prob. OTM	distanza	σ	bid	ask	spread	OI	Δ OI	difese
call venduta	176	+0,29	71%	+8,8%	+0,6	3,75	4,05	8%	444	+435
call venduta	175	+0,30	70%	+8,2%	+0,6	4,00	4,20	5%	2.557	+2498
call venduta	174	+0,32	68%	+7,6%	+0,6	4,25	4,50	6%	173	+117
call	173	+0,33	67%	+6,9%	+0,5	4,45	4,70	5%	196	+185
call	172	+0,35	65%	+6,3%	+0,5	4,70	4,95	5%	71	+38
call	171	+0,36	64%	+5,7%	+0,4	4,95	5,25	6%	513	+397
call	170	+0,38	62%	+5,1%	+0,4	5,25	5,50	5%	2.838	+2404
call	169	+0,39	61%	+4,5%	+0,3	5,45	5,80	6%	255	+227
call	168	+0,41	59%	+3,9%	+0,3	5,85	6,10	4%	301	+232
call	167	+0,43	57%	+3,2%	+0,2	6,10	6,45	6%	477	+830
call	166	+0,44	56%	+2,6%	+0,2	6,50	6,80	5%	775	+1052
call	165	+0,46	54%	+2,0%	+0,2	6,80	7,15	5%	1.832	+1778
call	164	+0,48	52%	+1,4%	+0,1	7,10	7,45	5%	206	+189
call	163	+0,50	50%	+0,8%	+0,1	7,50	7,90	5%	216	+213
call	162	+0,52	48%	+0,1%	+0,0	7,85	8,45	7%	301	+248
prezzo 161,76
put	160	-0,45	55%	-1,1%	-0,1	7,70	8,10	5%	512	+449
put	158	-0,41	59%	-2,3%	-0,2	6,70	6,95	4%	246	+230
put	156	-0,37	63%	-3,6%	-0,3	5,80	6,05	4%	374	+240
put	154	-0,34	66%	-4,8%	-0,4	4,95	5,25	6%	599	+598
put venduta	152	-0,30	70%	-6,0%	-0,5	4,25	4,50	6%	161	+133
put venduta	150	-0,27	73%	-7,3%	-0,6	3,70	3,85	4%	4.795	+2568
put venduta	148	-0,24	76%	-8,5%	-0,7	3,10	3,30	6%	473	+480
put venduta	146	-0,21	79%	-9,7%	-0,8	2,59	2,79	7%	611	+570
put venduta	145	-0,20	80%	-10,4%	-0,8	2,42	2,59	7%	1.666	+1442
put	144	—	—	-11,0%	-0,9	2,20	2,38	8%	299	+170
put	138	—	—	-14,7%	-1,2	1,31	1,45	10%	194	+163	−1σ
put	136	—	—	-15,9%	-1,3	1,11	1,27	13%	137	+101	−1σ

Righe evidenziate: zona tipica delle vendute (|Δ| 14–32) e delle ali (|Δ| 3–11). In grigio gli strike poco trattabili: spread serale > 15% e open interest < 200 (le quote serali, catturate a mercato chiuso, da sole non bastano a giudicare). "Difese" = livelli già oltrepassati dallo strike: muro di OI della scadenza, bordo della value area, 1σ implicita. Più difese ha una venduta, più il prezzo deve faticare per raggiungerla. Strike in verde = nella zona protetta. Δ OI: variazione fra 15/10 e 16/10 (un muro che cresce difende, uno che si svuota no).

Livelli di prezzo e open interest

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Il fondo · yfinance, aggiornato 18/10/2026